Mémoires d'Actuariat
Modélisation des Comportements de Résiliation en Assurance Emprunteur : Méthodologie et Applications
Auteur(s) MASI L.
Société Generali France
Année 2025
Confidentiel jusqu'au 23/01/2027
Résumé
L’assurance emprunteur est un marché en constante évolution. Il fait l’objet de multiples ré- formes, les dernières en dates étant : la loi Lagarde de 2010, la loi Hamon de 2014 et la loi Lemoine de 2022. Celles-ci permettent aux déléguataires d’assurance de se développer tout en veillant au bien être du consommateur. En contrepartie, la mutualisation du risque des contrats groupes pour- rait être détériorée en raison d’une subsitution des bons profils vers les contrats individuels.L’objectif de ce mémoire est de repositionner la loi de résiliation afin de répondre au contexte réglementaire, aux attentes des partenaires, et de faire de cette étude un levier de rentabilité pour Generali France. Dans un premier temps, une présentation de l’assurance emprunteur est réalisée en définissant l’ensemble des mots clés. De plus, un point particulier est consacré au marché, en expliquant le fonctionnement et les différentes évolutions législatives. Ensuite, la compréhension du comportement des assurés doit être maitrisée afin de répondre au mieux aux exigences réglementaire imposées aux assureurs. En raison de la résiliation infra-annuelle adoptée par la loi Lemoine 2022, la construction d’une table de taux de résiliation sera menée. Pour finir, après la création de la table de résiliation, une analyse de l’impact sur la rentabilité sera effectuée, accompagnée d’une étude de sensibilité à différents scénarios concernant les lois de maintien.
Abstract
Loan insurance is a constantly evolving market. It is the subject of numerous reforms, the most recent of which are the 2010 Lagarde Act, the 2014 Hamon Act and the 2022 Lemoine Act. These reforms have enabled delegated insurance providers to expand while ensuring the well-being of consumers. On the other hand, the pooling of risk in group contracts could be undermined by a shift of good profiles to individual contracts. The aim of this dissertation is to reposition the cancellation law in order to meet the expecta- tions of the partners and to make this study a lever for profitability for Generali France. Firstly, loan insurance is presented by defining all the key words. In addition, a point is made about the market, explaining how it works and the various changes in the law. Secondly, policyholder behaviour must be understood in order to meet the regulatory require- ments imposed on insurers. The construction of a table of cancellation rates is being carried out in view of the infra-annual cancellation permitted by the Lemoine 2022 law. Finally, following the creation of the lapse rate table, the impact on profitability will be stu- died. This will be accompanied by a sensitivity study of different scenarios on the maintenance laws.
Auteur(s) MASI L.
Société Generali France
Année 2025
Confidentiel jusqu'au 23/01/2027
Résumé
L’assurance emprunteur est un marché en constante évolution. Il fait l’objet de multiples ré- formes, les dernières en dates étant : la loi Lagarde de 2010, la loi Hamon de 2014 et la loi Lemoine de 2022. Celles-ci permettent aux déléguataires d’assurance de se développer tout en veillant au bien être du consommateur. En contrepartie, la mutualisation du risque des contrats groupes pour- rait être détériorée en raison d’une subsitution des bons profils vers les contrats individuels.L’objectif de ce mémoire est de repositionner la loi de résiliation afin de répondre au contexte réglementaire, aux attentes des partenaires, et de faire de cette étude un levier de rentabilité pour Generali France. Dans un premier temps, une présentation de l’assurance emprunteur est réalisée en définissant l’ensemble des mots clés. De plus, un point particulier est consacré au marché, en expliquant le fonctionnement et les différentes évolutions législatives. Ensuite, la compréhension du comportement des assurés doit être maitrisée afin de répondre au mieux aux exigences réglementaire imposées aux assureurs. En raison de la résiliation infra-annuelle adoptée par la loi Lemoine 2022, la construction d’une table de taux de résiliation sera menée. Pour finir, après la création de la table de résiliation, une analyse de l’impact sur la rentabilité sera effectuée, accompagnée d’une étude de sensibilité à différents scénarios concernant les lois de maintien.
Abstract
Loan insurance is a constantly evolving market. It is the subject of numerous reforms, the most recent of which are the 2010 Lagarde Act, the 2014 Hamon Act and the 2022 Lemoine Act. These reforms have enabled delegated insurance providers to expand while ensuring the well-being of consumers. On the other hand, the pooling of risk in group contracts could be undermined by a shift of good profiles to individual contracts. The aim of this dissertation is to reposition the cancellation law in order to meet the expecta- tions of the partners and to make this study a lever for profitability for Generali France. Firstly, loan insurance is presented by defining all the key words. In addition, a point is made about the market, explaining how it works and the various changes in the law. Secondly, policyholder behaviour must be understood in order to meet the regulatory require- ments imposed on insurers. The construction of a table of cancellation rates is being carried out in view of the infra-annual cancellation permitted by the Lemoine 2022 law. Finally, following the creation of the lapse rate table, the impact on profitability will be stu- died. This will be accompanied by a sensitivity study of different scenarios on the maintenance laws.
